Les fondamentaux
Le secteur des services financiers brésilien était historiquement dominé par une poignée d'acteurs, jusqu'à ce que la Banque Centrale Brésilienne entreprenne des mesures fortes pour stimuler la digitalisation, encourager la concurrence, l'inclusion financière et réduire les frais bancaires.
Le Brésil est ainsi devenu le plus grand marché des fintechs en Amérique latine, se classant 7ème mondial avec 632 fintechs en avril 2023. Les principaux sous-secteurs sont le crédit, les banques numériques et les moyens de paiement. De 2018 à 2023, 14,8 milliards USD ont été investis dans les fintechs brésiliennes, témoignant d'un écosystème dynamique et d'opportunités significatives.
Le marché bancaire est dominé par trois acteurs historiques : Caixa (150 M comptes), Bradesco (105 M) et Itau (100 M), mais fortement concurrencé par les banques en ligne, notamment Nubank (87 M de clients).
Le secteur des assurances, très rentable (21 % de ROE entre 2015 et 2019), présente un taux de pénétration faible (25 % de la flotte auto assurée, 14 % des habitations). Parmi les principaux acteurs, à nouveau des banques traditionnelles, alliées avec de grands acteurs de l'assurance internationaux : Banco do Brasil & MAPFRE, La Caixa & CNP. Autres acteurs locaux : Porto Seguros, Sul America...
Les tickets restaurants comptent 24,5 M d'utilisateurs, 3 milliards de repas par an et 800 K établissements agréés. Ce marché, dominé par Sodexo (Pluxee) et Edenred, fait face à la concurrence de nouveaux entrants comme Swile, Caju, Flash Benefícios et iFood Benefícios.
Opportunités pour l'offre française
- Solution(s) d’analyse de solvabilité basée(s) sur l’IA et le big data dans un marché ou les prestataires de crédits sont nombreux,
- Intégrateur de solutions de blockchain et de tokénisation, en perspective de l’adoption du real digital en 2025 (notamment),
- Prestataires de services permettant aux acteurs plus généralistes tels que des marketplaces de se financiariser, pour répondre à la « fintecharisation » de ces acteurs, qui souhaitent offrir à leur client des services tels que des comptes numériques, des cartes de crédit, des cartes prépayées, des prêts à la consommation…
- La forte croissance des paiements mobile et du nombre de transactions engendre des enjeux de cybersécurité pour tous les acteurs de la chaîne de transactions (banques, intégrateurs, opérateurs téléphoniques, etc). Les technologies permettant de sécuriser les paiements et de détecter les fraudes sont particulièrement recherchées.
Source :
Business France Brésil (juin 2024) (25/06/2024)
Responsabilité sociétale
Clés d'accès
Le profil des partenaires / approche commerciale à privilégier
Profitez de la présence française dans le secteur pour faciliter votre entrée sur place.
Approcher la communauté French Tech São Paulo.
Associations / fédérations :
ABFintechs – L’Associação Brasileira de Fintechs est un réseau d’aide entre les entreprises du secteur des technologies financières, d’autorégulation, d’impact social et de développement de nouveaux business ;
ABCD – Associação Brasileira de Crédito Digital, résultant d’une fusion de plusieurs startups en 2016, l’ABCD favorise le marché de l’innovation du crédit et développe des politiques publiques ;
FEBRABAN – Fédération brésilienne des Banques.
CNseg - Confederação Nacional das Seguradoras
SUSEP - Superintendência de Seguros Privados
ABcripto - Associação Brasileira de Criptoeconomia
La réglementation spécifique liée aux enjeux environnementaux
Fintech : le processus d'autorisation de fonctionnement des institutions financières (IF) par la BCB a été simplifié depuis 2022. Les règles s'appliquent aux Institutions de Paiement (IP), aux Sociétés de Crédit Direct (SCD) et aux Sociétés d'Emprunts entre Personnes (SEP).
Cryptomonnaie : cadre légal entré en vigeur en 2023, qui exige que les prestataires de services d'actifs virtuels obtiennent une autorisation de la BCB (régulateur), et de la Commission des Valeurs Mobilières (CVM). En outre, les entreprises du secteur seront intégrées à un registre pour combattre les pratiques préjudiciables. La régulation favorise la transparence, permettant aux investisseurs de consulter une liste d'entreprises autorisées.
Le Brésil a sa propre version du RGPD : la Loi Générale sur la Protection des Données (LGPD).
Niveau de taxation
Pas de taxation spécifique aux solutions technologiques financières.
Il existe une imposition sur les logiciels.
Quelques exemples de taxes :
ISS- Taxe sur les services, prélevée sur pour les programmes développés sur mesure, y compris les SaaS. Il s'agit d'une taxe municipale dont le taux varie en fonction de la municipalité indiquée dans le contrat.
ICMS - Taxe sur la valeur ajoutée sur les ventes et les services prélevée sur les programmes développés de manière non personnalisée. Taxe d'État dont le taux varie selon l'État indiqué dans le contrat
Source :
Business France Brésil (Juin 2024), bcb.gov.br (mai 2024) (25/06/2024)